王庆磊律师
王庆磊律师法律网
26.nj64.com
南京王庆磊律师电话18012961823

私募股权投资的方式有哪些

私募股权投资的方式有哪些对于我们目前所知道的投资方式还是比较多的,但对于私募股权投资却并不常见,也许有的人根本还没有去了解过,但简单的来说通过对公司的投资,并获得相应的股份促进公司上市,然后再转让自己的股份获利的一种方法,那么私募股权投资的方式有哪些呢?我们为您解答。私募股权投资(PE)是指通过私募基金对非上市公司进行的权益性投资。在实操过程中,PE会考虑将来的退出机制,即通过公司首次公开发行股票(IPO)、兼并与收购(M&A)或管理层回购(MBO)等方式退出获利。意思就是,PE投资者寻找是绩优股的未上市公司,投资其中,获得其相应的股份,推动公司发展上市,之后再通过转让股权获利。要了解私募股权投资方式还需要先了解解私募股权投资。
  一、私募股权投资简要描述
  1、在资金募集上,主要通过非公开方式面向少数机构投资者或个人募集,它的销售和赎回都是基金管理人通过私下与投资者协商进行的。另外在投资方式上也是以私募形式进行,绝少涉及公开市场的操作,一般无需披露交易细节。2、多采取权益型投资方式,绝少涉及债权投资。PE投资机构也因此对被投资企业的决策管理享有一定的表决权。反映在投资工具上,多采用普通股或者可转让优先股,以及可转债的工具形式。3、一般投资于私有公司即非上市企业,绝少投资已公开发行公司,不会涉及到要约收购义务。4、比较偏向于已形成一定规模和产生稳定现金流的成形企业,这一点与VC有明显区别。5、投资期限较长,一般可达3至5年或更长,属于中长期投资。6、流动性差,没有现成的市场供非上市公司的股权出让方与购买方直接达成交易。7、资金来源广泛,如富有的个人、风险基金、杠杆并购基金、战略投资者、养老基金、保险公司等。8、PE投资机构多采取有限合伙制,这种企业组织形式有很好的投资管理效率,并避免了双重征税的弊端。9、投资退出渠道多样化,有IPO、售出(TRADE SALE)、兼并收购(M&A)、标的公司管理层回购等等。
  二、私募股权投资模式主要方式
  ⑴增资扩股投资方式增资扩股就是公司新发行一部分股份,将这部分新发行的股份出售给新股东或者原股东,这样的结果将导致公司股份总数的增加。⑵股权转让投资方式股权转让是指 公司股东将自己的股份让渡给他人,使他人成为公司股东的民事行为。⑶其他投资方式除了上述两种投资模式外,还可以两者并用,与债券投资并用,实物和现金出资设立目标企业的模式。
  三、私募股权投资基金的种类
  在中国投资的私募股权投资基金有四种:一是专门的独立投资基金,拥有多元化的资金来源。二是大型的多元化金融机构下设的投资基金。这两种基金具有信托性质,他们的投资者包括养老基金、大学和机构、富有的个人、保险公司等。有趣的是,美国投资者偏好第一种独立投资基金,认为他们的投资决策更独立,而第二种基金可能受母公司的干扰;而欧洲投资者更喜欢第二种基金,认为这类基金因母公司的良好信誉和充足资本而更安全。私募股权投资基金。四是大型企业的投资基金,这种基金的投资服务于其集团的发展战略和投资组合,资金来源于集团内部。企业要根据资金的来源和不同程度的影响来制定相应的战略目标,才能更成功的进行投资,更多问题可以咨询律师为您解答。
  
  
  遇到相关问题,欢迎联系王庆磊律师,手机:18012961823

@王庆磊律师简介:男,法学学士,副主任,中华全国律师协会会员。1982年出生,从事法律工作多年,擅长合同纠纷,刑事辩护,婚姻家庭纠纷,交通事故纠纷,自执业以来秉承...More>>

·注册商标的无效宣告理由是什么
      注册商标的无效宣告理由是什么1、绝对理由已经注册的商标,如果不具备可视性、显著性和合法性的,可以被宣告无效。另外,“以欺骗手段或者其他不正当手......


·股权质押贷款管理办法内容有哪些
      股权质押贷款管理办法内容有哪些一、股权质押贷款的管理办法据了解,目前还没有相关制度对委托贷款的适用范围、业务管理、风险管理、法律责任等进行......


·怎样立遗嘱才有法律效力
      1.自书遗嘱由遗嘱人亲笔书写,签名,注明年、月、日。2.代书遗嘱应当有两个以上见证人在场见证,由其中一人代书,注明年、月、日,并由代书人、其他见......


·地质灾害防治条例有哪些?
      地质灾害防治条例有哪些?我国的地质灾害的种类还是有很多的,比如说有地震,经常发生的,还有山洪、泥石流、冰雹等等许多。当发生地质灾害的时候我......


·刑事拘留了手机卡能补吗
      不能。因为现在的手机卡都是要本人带自己的身份证证件办理,当事人已经在看守所里,身份证件已经被警察给没收了,所以是没有办法进行办理。但是如果当......


·离婚房产如何分割带孩子一方可以要求对方给抚养费吗?
      一、离婚房产如何分割带孩子一方可以要求对方给抚养费吗?房子为夫妻共同财产的情况下,离婚时一般是一人一半,均分。抚养孩子不是法定多分房产的理......


·股权投资的形式有哪几种
      股权投资的形式有哪几种一、股权投资的形式有哪几种(1)控制,是指有权决定一个企业的财务和经营政策,并能据以从该企业的经营活动中获取利益。(......


·什么条件允许男人离婚后不探视孩子?
      我们都知道在夫妻双方结束婚姻关系之后,大部分的孩子都是归母亲抚养,而父亲探视孩子既是履行法律的义务又是体现父爱的形式,那在什么情况下,是要剥......


·投标保证金没收的法律情形?
      投标保证金没收的法律情形有哪些一、投标保证金没收的法律情形有哪些下列任何情况发生时,投标保证金将被没收:(1)投标人在投标函格式中规定的投......


·一、交通事故过错责任认定标准是怎样的?
      一、交通事故过错责任认定标准是怎样的?交通事故过错责任认定标准是通过有红灯来进行闪烁的路口,没有确认路边存在着安全的状况的话,就通过的这种状......


·著作权人死后继承人有无权利继承作者去世后
      著作权人死后继承人有无权利继承作者去世后,继承人或第三人可根据作者的遗嘱、遗赠扶养协议或法定继承的规定取得著作权,成为著作权主体。一般而言,......


首 页 | 法律咨询 | 联系我们
Copyright © 2000-2023 王庆磊律师 All rights reserved.
律师热线:18012961823
18012961823
点击这里给王庆磊律师发消息


在线法律咨询