王庆磊律师
王庆磊律师法律网
26.nj64.com
南京王庆磊律师电话18012961823

私募股权投资的方式有哪些

私募股权投资的方式有哪些对于我们目前所知道的投资方式还是比较多的,但对于私募股权投资却并不常见,也许有的人根本还没有去了解过,但简单的来说通过对公司的投资,并获得相应的股份促进公司上市,然后再转让自己的股份获利的一种方法,那么私募股权投资的方式有哪些呢?我们为您解答。私募股权投资(PE)是指通过私募基金对非上市公司进行的权益性投资。在实操过程中,PE会考虑将来的退出机制,即通过公司首次公开发行股票(IPO)、兼并与收购(M&A)或管理层回购(MBO)等方式退出获利。意思就是,PE投资者寻找是绩优股的未上市公司,投资其中,获得其相应的股份,推动公司发展上市,之后再通过转让股权获利。要了解私募股权投资方式还需要先了解解私募股权投资。
  一、私募股权投资简要描述
  1、在资金募集上,主要通过非公开方式面向少数机构投资者或个人募集,它的销售和赎回都是基金管理人通过私下与投资者协商进行的。另外在投资方式上也是以私募形式进行,绝少涉及公开市场的操作,一般无需披露交易细节。2、多采取权益型投资方式,绝少涉及债权投资。PE投资机构也因此对被投资企业的决策管理享有一定的表决权。反映在投资工具上,多采用普通股或者可转让优先股,以及可转债的工具形式。3、一般投资于私有公司即非上市企业,绝少投资已公开发行公司,不会涉及到要约收购义务。4、比较偏向于已形成一定规模和产生稳定现金流的成形企业,这一点与VC有明显区别。5、投资期限较长,一般可达3至5年或更长,属于中长期投资。6、流动性差,没有现成的市场供非上市公司的股权出让方与购买方直接达成交易。7、资金来源广泛,如富有的个人、风险基金、杠杆并购基金、战略投资者、养老基金、保险公司等。8、PE投资机构多采取有限合伙制,这种企业组织形式有很好的投资管理效率,并避免了双重征税的弊端。9、投资退出渠道多样化,有IPO、售出(TRADE SALE)、兼并收购(M&A)、标的公司管理层回购等等。
  二、私募股权投资模式主要方式
  ⑴增资扩股投资方式增资扩股就是公司新发行一部分股份,将这部分新发行的股份出售给新股东或者原股东,这样的结果将导致公司股份总数的增加。⑵股权转让投资方式股权转让是指 公司股东将自己的股份让渡给他人,使他人成为公司股东的民事行为。⑶其他投资方式除了上述两种投资模式外,还可以两者并用,与债券投资并用,实物和现金出资设立目标企业的模式。
  三、私募股权投资基金的种类
  在中国投资的私募股权投资基金有四种:一是专门的独立投资基金,拥有多元化的资金来源。二是大型的多元化金融机构下设的投资基金。这两种基金具有信托性质,他们的投资者包括养老基金、大学和机构、富有的个人、保险公司等。有趣的是,美国投资者偏好第一种独立投资基金,认为他们的投资决策更独立,而第二种基金可能受母公司的干扰;而欧洲投资者更喜欢第二种基金,认为这类基金因母公司的良好信誉和充足资本而更安全。私募股权投资基金。四是大型企业的投资基金,这种基金的投资服务于其集团的发展战略和投资组合,资金来源于集团内部。企业要根据资金的来源和不同程度的影响来制定相应的战略目标,才能更成功的进行投资,更多问题可以咨询律师为您解答。
  
  
  遇到相关问题,欢迎联系王庆磊律师,手机:18012961823

@王庆磊律师简介:男,法学学士,副主任,中华全国律师协会会员。1982年出生,从事法律工作多年,擅长合同纠纷,刑事辩护,婚姻家庭纠纷,交通事故纠纷,自执业以来秉承...More>>

·《民法总则》规定民事法律行为可以认定为有效的有哪些?
      《民法总则》规定民事法律行为可以认定为有效的有哪些?随着《民法典》(2021年1月1日起实施)颁布,《民法总则》将废止。在日常生活中,我们的民......


·要约邀请范文的内容是什么?
      要约邀请范文的内容是什么?一、要约邀请范文的内容是什么?消防系统工程要约邀请书中国某某银行股份有限公司某某分行第一章要约邀请根据国家......


·跨境电商是非法集资吗?
      电商是互联网时代的后起之秀,也逐渐发展成为人们一种生活方式,淘宝天猫京东等已经占据了整个中国大半消费市场。但是有人发出质疑认为电商是非法集资......


·办了营业执照就要交税吗?
      办了营业执照就要交税吗不一定的。领取营业执照后,记账报税是必不可少的。不管是否盈利,是否经营,都必须要报税。但是缴税就未必,比如,没有经营的......


·2023一元注册资本是什么意思
      一元注册资本是什么意思?1元注册公司”是取消公司最低注册资本限制(此前有限责任公司最低注册资本为3万元),将公司注册资金由实缴制改为认缴制,无最低......


·无照驾驶是什么处罚
      我国的道路交通安全法给予了明确的规定,没有驾照驾驶机动车上路的,处200元以上2000元以下罚款,可以并处15日以下拘留。行车时未随身携带驾驶证即属于......


·法院终审判无罪释放检察院再起诉可以吗?
      法院终审判无罪释放检察院再起诉可以吗?是可以的;《刑事诉讼法》第二百四十三条最高人民检察院对各级人民法院已经发生法律效力的判决和裁定,上级人......


·注销他项权证的手续有哪些
      注销他项权证的手续有哪些?房屋他项权证是房管部门发放给抵押权人的证书,其中的他项权一般是指抵押房屋的权利。如果房屋是按揭贷款或者设有抵押即属......


·缴纳投标保证金的形式包括哪些?
      缴纳投标保证金的形式包括哪些?一、缴纳投标保证金形式包括哪些?1、现金支付这种支付方式比较适合金额比较小的保证金支付。简单快捷,是个不错的......


·民事裁定书(不予受理起诉用)
      法院诉讼文书样式42    (××××)×××字第××号    起诉人……(写明姓名或名称等基本情况)。  ××××年××月××日,本院收......


·交通事故庭前准备事项有哪些?
      一、交通事故庭前准备事项有哪些?1、在人民法院首次开庭前,被告以有书面仲裁协议为由对受理民事案件提出异议的,人民法院应当进行审查。经审查符......


首 页 | 法律咨询 | 联系我们
Copyright © 2000-2023 王庆磊律师 All rights reserved.
律师热线:18012961823
18012961823
点击这里给王庆磊律师发消息


在线法律咨询