银行代销私募基金无效产品的后果是什么?
银监会印发《关于规范商业银行代理销售业务的通知》(下称《通知》),规定银行不得代销无照私募基金产品。根据《通知》,两类机构发行的产品将被禁止代销:第一类是无银监会、证监会或保监会等“三会”发放牌照的机构,包括第三方理财机构、地方交易场所等;第二类是属于“三会”监管但不持有许可证的金融机构。不过,政府债券、实物贵金属和银监会另有规定的除外。
这意味着,仅持有银监会颁发的《金融许可证》、证监会颁发的《经营证券期货业务许可证》以及保监会颁发的《保险公司法人许可证》和《保险资产管理公司法人许可证》的机构可以进入银行代销名单中。私募基金产品即便已经在基金业协会备过案,如果发行机构没有相关牌照,银行就不得代销,但上述代销新规对私募证券投资基金行业影响有限。
二、私募基金发行的对象
私募发行的对象是特定人。所谓特定人,指在公司推出定向增发议案时,名称、身份以及拟置入上市公司的资产都业已确定的人,这样使私募发行区别于发行对象不确定的配售行为。特定人包括自然人、法人和其他组织。一般各国都对特定人的资格进行了限定。中国证监会2003年的15号令《证券公司债券管理暂行规定》中第九条:“定向发行的债券只能向合格投资者发行。合格投资者是指自行判断具备投资债券的独立分析能力和风险承受能力,且符合下列条件的投资者:
(一)依法设立的法人或投资组织;
(二)按照规定和章程可从事债券投资;
(三)注册资本在1000万元以上或者经审计的净资产在2000万元以上。”对于私募股票的特定人,中国现行法律没有规定。笔者认为,中国也可以不要求特定人具备一定的资格,可以通过一系列聘请中介机构和信息披露等制度安排,把特定人限定在有相当实力且有能力保护自己的少数人。修订中的《证券法(草案)》规定向五十人以上的特定对象销售证券的行为构成“公开发行”,合理的推论是,特定人的数量不能超过五十人。
以上是我们为你做的介绍,关于“银行代销私募基金无效产品的后果”这一问题你是否清楚了解呢。我们为你总结至此,此前,中国银行业监督管理委员会已经下发了通知,私募基金发行的产品想要让银行为其代销,那么该私募基金公司必须有合法的牌照,否则银行是不能与其成立代销与被代销关系的。我们要提醒的是,私募基金的想要取得合法的牌照,必须有无银监会、证监会或保监会的批准。
遇到相关问题,欢迎联系王庆磊律师,手机:18012961823
@王庆磊律师简介:男,法学学士,副主任,中华全国律师协会会员。1982年出生,从事法律工作多年,擅长合同纠纷,刑事辩护,婚姻家庭纠纷,交通事故纠纷,自执业以来秉承...More>>
·超载多少算危险驾驶罪
超载20%以上,构成危险驾驶罪。罚款两百至五百元,情节严重的处五百到两千元罚款。危险驾驶罪的量刑标准为:在道路上驾驶机动车,有下列情形之一的,处拘......
·重大疾病保险司法鉴定的流程是什么
司法鉴定是客观还原事件真相的一种方式,通过对人的伤情的检查,还原事件真相。司法鉴定不仅可以鉴定伤情,同样的也可以鉴定病情。疾病,尤其是重大疾......
·参与型公司债券是什么
参与型公司债券是什么债券是金融市场除了股票和基金外一种主要的集资方式。它主要是以一种借款的方式向外界发放债权,到期偿还本金和利息。证券分为......
·法定代表人资格证明书模板怎么写
法定代表人资格证明书模板怎么写?法定代表人资格证明书模板怎么写法定代表人资格证明书模板一单位名称:地址:姓名:性别:年龄:职务:......
·名誉权主要表现形式有哪些
名誉权主要表现形式有哪些?一、名誉权的概念名誉,是指人们对于公民或法人的品德、才干、声望、信誉和形象等各方面的综合评价。名誉权是人格权的一种......
·怎么避免合伙买房的风险
据了解,亲友间合伙买房的现象并不少见,特别是在限购、限贷的政策下。虽然只要符合相关政策,两人甚至多人共同购买住房是可以的,但这类买房,房产共......
·饮酒后无证驾驶怎么处罚
饮酒无证驾驶是两种违法行为,分别定性,合并处罚。无证驾驶的,一般处200元以上2000元以下罚款,15日以下的拘留。饮酒驾驶的处罚:罚款1000-2000元,......
·工程质量保证金管理办法有哪些
工程质量保证金管理办法有哪些?工程质量一向都是十分重要的它与人们切身利益息息相关,那工程质量保证金管理办法有哪些内容呢?保证金是对工程建设......
·离婚后抚养费给不起怎么办?
孩子抚养权的分配,抚养费的给付问题,在夫妻双方欲离婚之时,一般是无法协议达成一致的,故而此类案件在民法诉讼中所占的比例是较高的。人民法院在审......